У лютому 203 року багато наших громадян намагалися перевести свої кошти в готівку через побоювання відключення банків від подачі електроенергії, що могло призвести до втрати доступу до власних грошей. Однак ближче до літа ситуація відносно стабілізувалася і панічні настрої поступово зменшились, хоча безслідно не зникли.
На сьогоднішній день перед багатьма українцями стоїть питання: як краще зберігати валюту, щоб це було максимально безпечно? Що робити з доларами і євро в умовах поточних економічних реалій?
Обдумане рішення: у якій валюті краще зберігати гроші?
Перш ніж йти в обмінник і купувати іноземні банкноти варто зважити всі недоліки і позитивні аспекти:
- Стабільність. Головний критерій при виборі активу. Досвічені інвестори завжди враховують, як валюта проявила себе в минулому і чкі болючі кризи її спіткали у моменти сильних потрясінь.
- Ліквідність. Фінансовий ресурс повинен володіти гнучкістю і легко обмінюватись в більшості розвинутих країн.
- Вплив інфляції. Головний рзик для інвестувіання – обесцінення. В нашій країні це критична проблема, оскільки гроші втрачають цінність в рамках одного або декількох місяців. Тому варто віддіавати перевагу фінансовім активам, які, як мінімум, збережуть цінність.
- Політична стабільність країни. В наш час це доволі важливий аспект, оскільки у світі різко зросли ризики щодо воєнних конфліктів, які тягнуть економіку до рецессіі. Політична нестабільність може суттєво вплинути на вартість ваалюти, тому краще вибирати номінали тих країн і блоків, які не ходять в зону негативної турлентності.
Враховуючи всі ці аспекти, можна ухвалити більш обґрунтоване рішення щодо долара чи євро для збереження заощаджень.
Переваги зберігання грошей у доларах
Багато людей обирають долар як засіб збереження коштів через його традиційно низький рівень інфляції.
Однак громадяни, основні витрати яких прив’язані до національної валюти, через високу волатильність курсу ризикують вимушено продавати долари за невигідним курсом, якщо виникне потреба у грошах.
Валютні вклади зазвичай приносять дохід, який нижчий за рівень інфляції, через низькі відсоткові ставки Федеральної резервної системи США.
Переваги:
- Це найбільш популярна валюта у світі, яка використовується практично у всіх країнах.
- Якщо подивитись на її історію, долар має тенденцію до зростання протягом десятиліть.
- У випадку економічної нестабільності долар дає змогу зберегти заощадження без значної втрати купівельної спроможності.
Попри нижчі відсоткові ставки за валютними депозитами в порівнянні з вкладами у національній валюті, дохідність таких заощаджень у довгостроковій перспективі часто виявляється більш вигідною.
Крім того, доларові накопичення рідко використовуються на повсякденні потреби, що допомагає уникати спонтанних витрат. Попри нижчі відсоткові ставки за валютними депозитами в порівнянні з вкладами у національній валюті, дохідність таких заощаджень у довгостроковій перспективі часто виявляється більш вигідною.
Недоліки:
Проте зберігання доларів також має свої ризики. Основною проблемою є той факт, що збережені у вигляді готівки гроші не працюють, тобто не приносять жодного доходу. У цьому випадку долари виконують виключно функцію фінансового резерву, що може бути актуальним не для всіх.
Ще одним важливим моментом є те, що долар часто підробляють. Він залишається однією з найбільш підроблюваних номіналів у світі, що створює ризик отримати неякісні купюри або навіть підробки.
Покупка і обмін доларів завжди передбачають певні фінансові втрати через курсову різницю і банківські комісії. Тому важливо враховувати ці фактори перед тим, як прийняти рішення про інвестування або створення резервів у доларах.
Переваги зберігання грошей у євро
Головною перевагою зберігання заощаджень у євро є високий курс по відношенню до гривні і до долара теж, вважає директор з інвестицій компанії Capital Times, Артем Щербина. У своєму коментарі для РБК-Україна він звернув увагу на подібність ситуації, яка складалася перед першою інавгурацією Дональда Трампа у 2017 році, коли йшлося про економічні прогнози.
“На мою думку, зараз складається подібна ситуація, як у 2017 році перед початком каденції Трампа. Тоді багато хто стверджував, що євро слабшає, а долар стане неймовірно сильним після того, як Трамп вступить на посаду. Однак у перший рік президентства Трамп відкрито заявив, що не підтримує сильний долар. І, зрештою, долар за цей період продемонстрував найгіршу динаміку за останні 20 років. Усі валюти, окрім долара, ростуть”, – зазначає Щербина.
Також експерт звертає увагу, що Трамп, схоже, не задоволений високою процентною ставкою у США порівняно з ЄС. Якщо Федеральна резервна система США все ж вирішить її знизити, це призведе до падіння дохідності доларових активів і, відповідно, ослаблення самого долара.
Згідно з прогнозами Щербини, євро може досягти психологічної позначки 50 гривень на кінець 2025 року. Щодо долара, то його середній курс, за його оцінками, у 2025 році не перевищить 44 гривні, хоча до кінця року може наступити подальше ослаблення гривні, і вона досягне 46 за долар США. Такі прогнози засновані на припущенні, що конфлікт може тривати протягом всього року.
Ризики при збереженні грошей в одній валюті
Одним із варіантів збереження фінансів є їх переведення у іноземну валюту. Це рішення зумовлене тим, що за останні два десятиліття національні кошти в певних країнах значно девальвувалися. Щоб уникнути значних втрат, варто вибирати більш стабільні і надійні активи.
Однак існують певні ризики, пов’язані із зберіганням коштів в іноземній валюті:
- Можливий ризик девальвації обраної валюти, тобто її подальшого зниження курсу;
- Зниження купівельної спроможності валюти, що може статися через ріст цін на товари і послуги;
- Ймовірність скасування окремих номіналів банкнот, як це сталося в 2013 році, коли Європейський центральний банк повідомив про можливість вилучення з обігу купюри номіналом 500 євро;
- Ризик втрат під час конвертації коштів при відкритті мультивалютного депозиту, коли збереження переведено з однієї валюти в іншу.
Купівельна спроможність грошових заощаджень може знижуватися, якщо темпи зростання споживчих цін перевищують темпи зростання курсу іноземної валюти. Натомість, якщо ціни ростуть повільніше, ніж курс, купівельна спроможність заощаджень збільшується.
Поради щодо диверсифікації заощаджень
Принцип диверсифікації активів є класичним підходом для збереження і росту фінансових заощаджень. Інвестори намагаються зменшити ризики, розподіляючи кошти між різними інструментами. Така стратегія служить захистом від можливого ослаблення національної валюти.
Якщо весь портфель зберігається в одній валюті, наприклад, у гривнях, а курс цієї валюти падає, то це веде до втрат у розмірі відповідного зниження курсу. Якщо ж, скажімо, дві третини заощаджень зберігаються у гривні, а третина — у валюті, то падіння гривні частково компенсується ростом іноземної валюти. А коли гривня й валюта представлені в рівних пропорціях (50/50), то зміни курсу валют можуть навіть не мати суттєвого впливу на загальний стан портфеля, оскільки зростання вартості збалансує ослаблення гривні.
Що стосується альтернатив для валютної диверсифікації, то навіть найнадійніші валюти мають свої особливості. Валютні активи за кордоном можуть бути ризикованими, особливо якщо ви не є постійним резидентом іншої країни.
Як альтернатива долару, китайські юані набувають популярності серед інвесторів. Валюта є стабільною, а її курс до гривні подібний до курсу долара. Для придбання юанів можна скористатися банком чи біржею. Також доступні накопичувальні рахунки або депозити в юанях.
Ще однією цікавою альтернативою може стати дирхам Об’єднаних Арабських Еміратів. З 2023 року Приватбанк почав обміняти готівку і відкривати депозити в дирхамах. Ця валюта стабільна й коливання її курсу рідко перевищують 0,5%.
Рекомендації для вибору валюти
У 2025 році курси валют в Україні залежатимуть від багатьох факторів, зокрема політичної ситуації і можливих мирних переговорів. Що саме відбудеться з гривнею, в якій валюті тримати гроші, пояснив фінансовий аналітик Андрій Шевчишин.
Що краще зберігати: долари чи євро?
Після того, як курс долара перевищив 42 гривні, а євро коштує понад 43 гривні, питання, в яку валюту варто інвестувати, стає актуальним для багатьох українців. Шевчишин нагадав, що в першій половині 2025 року найбільш привабливими виглядають інвестиції в долар США. Це обумовлено тим, що на євро в цей період чиниться додатковий тиск.
Коли євро почне відновлювати свої позиції
Аналітик вважає, що ситуація з курсами значно зміниться в другій половині року. Якщо конфлікт в Україні на певному етапі стане менш активним і розпочнуться мирні переговори, євро почне відновлюватися відносно долара. Це може статися, якщо війна поступово піде на спад і держави Європи переживуть економічне пожвавлення.
Динаміка курсу гривні
До середини 2025 року гривня, ймовірно, залишатиметься слабкою, а її курс до долара може варіюватися в межах 43-44 гривень. Проте в другому півріччі при умовах стабільного врожаю і розвитку агросектора, можливе її зміцнення. За прогнозами аналітиків, улітку курс долара може закріпитись на рівні 45 гривень за долар.
Прогноз на тривалу перспективу
Якщо військовий конфлікт затягнеться, що теж не виключено, на курс євро можуть вплинути негативні чинники. І якщо ситуація не стабілізується, долар, ймовірно, залишатиметься більш стабільним і навіть перевищуватиме євро до кінця 2025 року.
Загальний тренд валютних прогнозів
Економісти погоджуються, що курс долара в Україні в 2025 році не буде схильний до різких коливань. Різні фінансові установи і незалежні аналітики прогнозують, що гривня залишатиметься в межах 42-45 грн за долар і значних змін у цьому діапазоні не відбудеться.
Таким чином, інвестори, які планують зберігати свої заощадження у валюті, повинні уважно слідкувати за економічною ситуацією в Україні і за подіями у світі. У першій половині року експерти рекомендують купувати долар, а у другій половині зважати на перспективи євро, залежно від результатів мирних переговорів.
